L'exercice financier fait généralement référence à un cycle de reporting financier de 12 mois pour les entreprises, comprenant les rapports des actionnaires, les déclarations de revenus et les audits externes. Pour la plupart des entreprises, l’année fiscale s’étend du 1er janvier au 31 décembre.
Au Canada, les entreprises peuvent choisir différentes périodes d'exercice. L'exercice financier du gouvernement canadien, par exemple, s'étend du 1er avril au 31 mars. À la fin de chaque année, ils rendent compte de leur déficit budgétaire, de leurs revenus, de la dette fédérale et publique et d'autres états financiers. Les sociétés peuvent choisir que la date de fin de leur exercice financier soit à la date de leur choix, tandis que les entreprises individuelles et les sociétés de personnes peuvent présenter une demande au Agence du revenu du Canada (ARC) de modifier la date de fin de leur exercice financier.
Décider de la date de fin de votre exercice financier
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Sociétés doivent choisir une date de fin d’exercice dans les 53 semaines suivant leur date de constitution. La date de fin d’année est fixée lors du dépôt de la première déclaration d’impôt sur les sociétés.
- Entreprises individuelles et partenariats doivent demander à l'ARC l'approbation de changer la date de fin de leur exercice financier à une date autre que le 31 décembre, en remplissant Formulaire T1139, Rapprochement des revenus d'entreprise à des fins fiscales. Rien ne garantit que l’ARC approuvera une demande.
Une année fiscale qui ne se termine pas en décembre
L'année civile est utilisée comme exercice financier par la plupart des sociétés cotées en bourse aux États-Unis et au Canada. Ainsi, les cabinets comptables sont généralement plus occupés dans la période qui suit la fin de l'année civile, et le choix d'un une date de fin d'exercice différente peut permettre à votre entreprise d'obtenir un service client plus rapide de la part d'un comptable, à un coût inférieur coût.
Les entreprises saisonnières peuvent viser une date de fin d'exercice qui coïncide avec la basse saison et offre une période naturelle de planification commerciale pour les entreprises saisonnières. comptables dépêchez-vous de rapprocher les comptes, préparez-vous déclarations de revenuset compléter les rapports financiers.
Les entreprises saisonnières ont également tendance à augmenter embauche pendant les saisons chargées et réduire les effectifs pendant l’intersaison. Faire coïncider la date de fin d’exercice avec les mises à pied saisonnières peut être avantageux à des fins de comptabilité.
Modification de la date de fin de votre exercice financier
Le choix d’une date de fin d’exercice différente doit être soigneusement étudié, car cela affectera toutes les autres obligations de déclaration. Par exemple, si une entreprise est enregistrée au Taxe sur les produits et services (TPS) et taxe de vente harmonisée (TVH), les périodes de déclaration de la TPS/TVH, les dates d'échéance de production et de versement seront affectées.
Vous devez présenter une demande à l'ARC pour modifier la date de fin de votre exercice. La politique de l'ARC demande aux sociétés qui souhaitent modifier un exercice financier d'écrire une lettre à leur bureau des services fiscaux demander l’approbation et expliquer les raisons du changement.
L'ARC précise: « Si vous n'incluez pas les raisons pour lesquelles vous demandez le changement, nous pourrions retarder le traitement de votre demande.
Vous n'avez pas besoin d'approbation pour modifier la date de fin de votre exercice si votre société quitte le Canada, est acquise par des acheteurs individuels ou devient exonérée ou non exonérée d'impôt. Vous n'avez pas non plus besoin d'approbation si votre société a été dissoute et que vous produisez sa déclaration finale avec un exercice abrégé.
Analysez soigneusement vos tendances commerciales annuelles
Pour les travailleurs autonomes et les entreprises individuelles, l'ARC suggère d'utiliser un méthode alternativede déclaration des revenus d’entreprise:
« La méthode alternative permet d'avoir un exercice financier qui ne se termine pas le 31 décembre. La méthode alternative n'est disponible, sur une base par entreprise, que pour les entreprises exploitées au Canada par des particuliers ou des sociétés de personnes dont tous les associés sont des particuliers.
Selon le site Web de l'ARC, on ne peut pas utiliser la méthode alternative si:
- En partenariat avec des particuliers appartenant également à un partenariat tiers.
- Particulier qui appartient à une société de personnes qui comprend également une société.
- Les dépenses engagées dans le cadre de l'exploitation de l'entreprise sont principalement le coût ou le coût en capital d'investissements à l'abri de l'impôt.
- Vous avez déjà choisi d'utiliser la méthode alternative, puis vous avez annulé.
Si l'ARC estime qu'un propriétaire d'entreprise demande le changement simplement pour accroître sa commodité personnelle ou pour réduire d'une manière ou d'une autre son fardeau fiscal, la demande sera rejetée..
