În uzul de zi cu zi, testamentele de viață sunt directive medicale anticipate date de indivizi în așteptare a unei situații în timpul căreia aceștia pot fi grav bolnavi sau răniți și nu pot vorbi pentru înșiși. De obicei, ele stabilesc condițiile în care individul, dacă este grav bolnav și incapabil să vorbească pentru el însuși, alege să nu fie resuscitat. De asemenea, ei numesc de obicei un împuternicit de asistență medicală, cineva care este autorizat să acționeze în numele persoanei incapabile care a emis testamentul de viață.
Scopul unui testament de viață pentru bănci
În ultimii ani, ca urmare a crizei financiare din 2008, autoritățile de reglementare din întreaga lume au fost cerând așa-zisele testamente de viață să fie întocmite de bănci și instituții financiare ale diverselor altele feluri. Un testament de viață pentru o bancă sau o altă instituție financiară denotă un plan de urgență care se află la raft în cazul în care acea entitate devine insolvabilă și trebuie să fie închisă, vândută și/sau divizată.
Unul dintre aspectele discutate frecvent ale unui astfel de plan este că poate necesita structuri corporative mult mai simple decât sunt adesea folosite astăzi de marile instituții financiare multinaționale pentru a minimiza taxele și/sau pentru a atenua reglementările poveri. Dacă da, restructurarea instituțiilor financiare pentru a facilita testamentele de viață poate reduce serios profitabilitatea acestora, restrângându-le astfel capacitatea de a oferi credit și poate și, în mod paradoxal, reducându-le financiare putere.
Implicațiile de a avea un testament de viață detaliat
O altă întorsătură ironică este că agențiile de rating au început să indice că existența unui testament de viață detaliat poate forța o retrogradare a ratingului unei companii. Motivul este că, cu un testament de viață, poate fi mai ușor pentru autoritățile de reglementare să lase o instituție să eșueze dacă se confruntă cu dificultăți financiare grave. Într-adevăr, o mare parte din rațiunea testamentelor de viață este reducerea incidenței companiilor financiare care sunt „prea mari pentru a eșua”.
Adoptarea legii de reformă financiară Dodd-Frank
Proiectul de lege pentru reforma financiară Dodd-Frank din 2010 prevede ca holdingurile bancare cu active de peste 50 de miliarde de dolari să pregătească testamente de viață și să le depună autorităților de reglementare financiare. La momentul trecerii, peste 100 de bănci și alte firme financiare au fost afectate. O serie de firme financiare străine cu amprentă limitată în SUA au cerut scutire pe motiv că nu ar trebui considerate supuse legii pe baza dimensiunii lor globale. Cele mai mari 9 instituții bancare din Statele Unite au fost obligate să-și depună testamentele de viață până la 1 iulie 2012. Aceste bănci au inclus:
- JPMorgan Chase
- Citigroup
- Goldman Sachs
- Morgan Stanley
- banca Americii
- Barclays
- Banca germana
- Credit Suisse
- UBS
Rezumatele planurilor acestor bănci ar trebui să fie disponibile pentru inspecție de către membrii publicului larg. Cele mai importante dintre aceste testamente de viață includ (după „Băncile care se pregătesc pentru final,” The Wall Street Journal, 26 iunie 2012):
- Planurile trebuie actualizate anual.
- Autoritățile de reglementare pot cere revizuiri mai frecvente.
- Băncile cu probleme pot fi forțate să strângă mai mult capital sau să restricționeze creșterea.
- FDIC (Federal Deposit Insurance Corporation), în consultare cu Rezerva Federală, poate sparge o bancă cu probleme.
Băncile mai mici s-au confruntat cu un termen limită de depunere de 31 decembrie 2013, pentru depunerea propriilor testamente de viață.
De asemenea cunoscut ca si: Planuri de urgență sau planuri de rezoluție pentru bănci sau instituții financiare în insolvență.
Fundal istoric: Dacă Bear Stearns sau Lehman Brothers aveau testamente în viață înainte de a intra în insolvență în 2008, unii observatori cred că operațiunile lor ar fi putut fi lichidat într-un mod ordonat, fără a precipita criza financiară și economică globală generalizată care, în schimb a urmat. În special, creșterea instituțiilor financiare care sunt considerate „prea mari pentru a eșua” fără a risca o dezvoltare financiară și economică largă. colapsul a condus la conceptul de așa-numite testamente de viață pentru aceste firme ca o inițiativă de reglementare menită să evite astfel de crize în viitor.
