Garanția se referă la activele pe care sunteți dispus să le puneți pentru a vă asigura un credit, cum ar fi un împrumut pentru afaceri mici.
Împrumuturile care folosesc active corporale drept garanții sunt numite împrumuturi garantate (spre deosebire de împrumuturile negarantate). Avantajul împrumuturilor garantate este că acestea au adesea dobânzi mai mici decât împrumuturile negarantate.
Dar pentru a obține acea dobândă mai bună (sau uneori orice împrumut) poate fi riscant; dacă nu puteți plăti împrumutul conform programului, activele pe care le-ați folosit ca garanție vor fi confiscate și vândute, iar banii strânși din vânzarea activelor vor fi folosiți pentru rambursarea împrumutului. De aceea, creditorii iubesc garanțiile; dacă împrumutul merge în sud, tot vor obține ceva din împrumutul tău.
Forme de garanție
Casa, mașina, proprietatea sau echipamentul dvs. sunt exemple de active corporale pe care le puteți utiliza drept garanție pentru finanțarea datoriilor. Mai exact, activul trebuie să aibă un titlu de proprietate pe care instituția de credit să îl poată sechestra dacă împrumutul nu este rambursat.
Un activ care are împrumuturi restante (cum ar fi o casă cu o ipotecă) poate fi folosit în continuare drept garanție dacă banca poate prelua împrumutul existent și poate revendica titlul.
Pentru întreprinderi, activele, cum ar fi echipamentele, pot fi folosite ca garanție. De exemplu, o afacere care necesită un împrumut pentru a cumpăra o remorcă nouă poate fi capabilă să folosească remorca ca garanție. Banii datorați companiei (Conturi de încasat) pot fi, de asemenea, eligibili. Dacă, de exemplu, o companie primește o comandă mare pentru servicii sau echipamente, dar are nevoie de un împrumut temporar pentru a achiziționa echipamentul de la angrosisti sau angajați personal suplimentar pentru a îndeplini comanda, comanda în sine poate servi drept garanție.
Evaluarea garanțiilor
Când se uită la active, în mod obișnuit, creditorul efectuează o evaluare a garanțiilor și un proces de evaluare a evaluării pentru a determina valoarea de piață. Cu toate acestea, valoarea garanției atribuite este în mod normal mai apropiată de valoarea „de vânzare la incendiu” decât de valoarea justă de piață. Într-o situație în care împrumutătorul trebuie să vândă activele colaterale gajate pentru a recupera sumele împrumutate, acesta poate subestima activele pentru vânzarea rapidă.
De asemenea, valorile garanțiilor se pot schimba semnificativ în timp. Pe o piață imobiliară în scădere, de exemplu, valoarea activului unei case și al unei proprietăți poate fi substanțial mai mică atunci când un împrumut trebuie reînnoit și garanția este reevaluată.
Decizia dacă un anumit activ se califică drept garanție și cât valorează este doar la latitudinea creditorului. De obicei, creditorul va atribui o rată a dobânzii în conformitate cu riscul perceput. Dacă activele colaterale au o valoare marginală și/sau riscul de neplată este mai mare, creditorul va cere probabil o rată mai mare a dobânzii la împrumut – care este adesea situația în care se află proprietarii de mici afaceri.
Raportul credit/valoare pentru garanție
Raportul împrumut-valoare este raportul dintre banii împrumuți și valoarea activului folosit ca garanție, exprimat ca procent. Raportul împrumut-valoare depinde de creditor și de tipul garanției:
- Împrumuturi de la Small Business Administration (SBA). - activele personale, precum și cele de afaceri sunt acceptabile ca garanție. SBA împrumută până la 80% din valoarea de evaluare a imobilelor, cu excepția terenurilor neamenajate (50%), până la 50% pentru echipamente noi și până la 20% pentru inventar.
- Credite imobiliare comerciale - pentru cumpărarea, dezvoltarea sau modernizarea băncilor imobiliare comerciale vor împrumuta de obicei până la 80% din valoarea proprietății.
- Imprumuturi de echipamente - 50-60% din valoarea echipamentului folosit ca garanție (creditorii se vor aștepta să vadă facturi pentru achiziționarea echipamentului)
- Împrumuturi pentru stocuri - până la 50% din stocul folosit ca garanție. Împrumuturile pentru stocuri sunt atent controlate de către creditori și sunt adesea dificil de obținut, deoarece creditorul poate întâmpina dificultăți în lichidarea stocului pentru a rambursa împrumutul, dacă este necesar.
- Finanțare de creanțe/facturi - de obicei 75-90% din valoarea creanțelor, cu excepția cazului în care există un risc mai mare de neplată a creanțelor.
- Credite comerciale cu scop general - majoritatea necesită garanții sub formă de numerar sau titluri de valoare (până la 95%).
Activele personale ca garanție pentru finanțarea întreprinderilor mici
Spre deosebire de întreprinderile mari care pot deține active substanțiale, cum ar fi proprietăți, clădiri sau echipamente, întreprinderile mici sau mijlocii (IMM-uri) adesea nu au nicio formă disponibilă. garanții și, ca atare, nu sunt eligibile pentru împrumuturi de la instituții financiare, cu excepția cazului în care proprietarii afacerii sunt pregătiți să ofere bunuri personale ca garanție (cunoscute sub numele de Garanție).
Angajarea bunurilor personale ca garanție pentru o afacere implică un grad ridicat de risc - chiar dacă afacerea este încorporate împrumutătorul poate sechestra bunurile proprietarului (proprietarilor) în cazul nerambursării împrumutului.
Finanțarea prin capitaluri proprii
Pentru mulți oameni de afaceri mici, pur și simplu nu există suficiente garanții comerciale sau personale disponibile pentru a obține un împrumut garantat de la o instituție de creditare; vor trebui să exploreze alte opțiuni precum credite mici și fonduri comunitare (dacă suma căutată este suficient de mică) sau depind în schimb de finanțarea prin capital propriu. Cu finanțarea prin capital propriu, afacerea dvs. preia investitori care injectează capital în afacere în schimbul unui cota de capital - devin coproprietari ai afacerii și, ca atare, au un cuvânt de spus în modul în care este operată afacerea.
Investitorii de acțiuni se împart de obicei în două clase:
- Investitori îngeri - de obicei persoane cu valoare netă mare care doresc să investească până la 100.000 USD în afaceri care pot oferi o rată de rentabilitate mai mare decât investițiile tradiționale. Există, de asemenea, grupuri de investitori îngeri care își pun banii în comun pentru a investi în afaceri.
- Capitaliștii de risc - grupuri de parteneriat care investesc de obicei cel puțin 1.000.000 USD în afaceri stabilite care sunt în creștere și au nevoie de capital pentru extindere.
Vezi si:
Cum să obțineți un împrumut pentru întreprinderi mici.
Găsirea finanțării pentru afaceri mici
Găsirea banilor pentru pornirea afacerilor mici.
10 lucruri pe care trebuie să le știți despre finanțarea întreprinderilor mici
