Корпоративная инверсия, иногда называемая налоговой инверсией, происходит, когда американская компания открывает налоговую базу в зарубежной стране с более низкими налогами, чтобы уменьшить свои налоговые счета в США. Во многих случаях эти компании ведут свою основную деятельность в США. Обычно эти компании представляют собой транснациональные корпорации с дочерними компаниями в других странах.
Да, корпоративные инверсии можно считать налоговыми лазейками, дырами в налоговом кодексе США, которые позволяют налогоплательщиков (включая предприятия), чтобы сэкономить деньги, и это сокращает налоговые поступления, истощая деньги из правительство. Использование налоговых лазеек — это уклонение от уплаты налогов (законное), а не уклонение от уплаты налогов (незаконное). Корпоративные инверсии, возможно, и не являются незаконными, но и президент Обама, и Конгресс приняли постановления и законы, чтобы попытаться обуздать эту практику.
Блумберг сообщил, что по состоянию на март 2107 года «более 50 американских компаний реинкорпорировались в странах с низкими налогами с 1982 года, в том числе более 20 с 2012 года». Самый популярный
практика корпоративной инверсии начался в 1982 году и достиг своего пика в 2014 году, когда многие очень крупные корпорации объявили о своем намерении инвертировать ситуацию.
Преимущества корпоративной инверсии
Корпоративные инверсии традиционно имели большие налоговые преимущества. Ставка корпоративного подоходного налога в США является самой высокой в мире и составляет 35 процентов. доходы, включая доходы от иностранных дочерних компаний, облагаемые налогом по этой ставке, сильно отнимают у прибыль. Американские компании облагаются налогом в зависимости от налоговой ставки страны их регистрации. Но транснациональные компании со штаб-квартирами в других странах платят налоги США только за операции в США.
Для крупной транснациональной корпорации размещение материнской компании за пределами США может означать миллионы долларов налогов, которые не нужно платить. Бюджетное управление Конгресса (CBO) По оценкам, в период с 1994 по 2004 год транснациональные компании снизили свои налоги в среднем на 45 миллионов долларов в год после инверсии. Размещение за рубежом также дает компаниям значительное преимущество перед конкурентами, поскольку они могут получать больше прибыли.
Как новый налоговый закон влияет на корпоративные инверсии
В 2016 году администрация Обамы предприняла действия по ограничить корпоративные инверсии. Министерство финансов устранило и ограничило несколько лазеек, которые использовали компании:
- Серийные инверсии, при которых одна компания создает инверсию, а другая следует за ней, и
- Снижение доходов, перемещение прибыли из США в другие страны. Обычно это делается путем того, что филиал в США выплачивает проценты по кредиту филиала в другой стране, где налог ниже.
В то время как администрация Обамы ужесточила ограничения на корпоративные инверсии, Закон о сокращении налогов и создании рабочих мест 2017 года (TCJA) попытался стимулировать компаниям оставаться в США двумя способами: (1) путем снижения ставки корпоративного налога с 35 процентов до 21 процента и (2) путем соблюдения территориального закона. налоговая система.
Вот как это работает: Налоговое законодательство США исторически придерживалось всемирной системы, в которой все подразделения компании в любой точке мира облагаются налогом по ставке головной компании. В рамках этой системы Налоговый фонд объясняет,
Американская компания, ведущая бизнес в Великобритании, первой заплатила британский корпоративный налог в размере 19 процентов. Когда американская компания выплачивала эту прибыль обратно в США, эта прибыль облагалась налогом в США, равным разнице между ставкой в США в 35 процентов и ставкой в Великобритании в 19 процентов.
В большинстве развитых стран существует территориальная система, при которой прибыль всех филиалов или дочерних компаний облагается налогом на их территории. Согласно этой системе, компания со штаб-квартирой в Канаде и операциями в Англии и Ирландии будет выплачивать прибыль каждой дочерней компании в зависимости от налоговой ставки этой дочерней компании. Это должно снизить вероятность того, что американские корпорации перенесут свои штаб-квартиры из США, поскольку им придется платить только налоги США за операции в США.
Но даже при новой системе и новых более низких налоговых ставках некоторые компании все равно предпочтут переехать за границу. например, Дана Инк., компания из Огайо, продолжает реализацию планов корпоративной реверсии, несмотря на новый закон о налоговой реформе.
Корпоративная инверсия: некоторые примеры
Многие крупные компании воспользовались корпоративной инверсией. Например, Об этом сообщает Bloomberg. что 12 из 20 крупнейших компаний, зарегистрированных в Ирландии, имеют корни в США, включая Allergan, ирландскую биофармацевтическую компанию. В 2015 году американская биофармацевтическая компания Pfizer рассмотрела слияние с Аллерган воспользоваться более низкой налоговой ставкой в Ирландии. Сделка была отменена после того, как вступили в силу новые правила Министерства финансов эпохи Обамы.
Еще одна известная компания. Бургер Кинг, сделал корпоративную инверсию в 2014 году. Они купили канадскую компанию Tim Horton's и открыли штаб-квартиру в Онтарио, Канада. Walgreens также считается корпоративной инверсией в 2014 году, но решил отказаться по ряду причин. Одна из причин заключалась в том, что бренд Walgreens настолько хорошо известен в США, что «клиенты могли бы отказать, если бы компания, которую они знали, уехала из города по налоговым причинам».
Хотя корпоративные инверсии могут продолжаться, новые налоговые законы должны помочь компаниям оправдать свое пребывание в США, сохраняя больше налоговых поступлений от бизнеса в этой стране.
