Корпоративна инверсия, понякога наричана данъчна инверсия, се случва, когато американска компания създаде данъчен дом в чужда държава с по-ниски данъци, за да намали данъчната си сметка в САЩ. В много случаи тези компании запазват основните си операции в САЩ. Тези компании обикновено са мултинационални корпорации с дъщерни дружества в други страни.
Да, корпоративните инверсии могат да се считат за данъчни вратички, дупки в данъчния кодекс на САЩ, които позволяват данъкоплатците (включително бизнеса), за да спестят пари и това намалява данъчните приходи, източвайки пари от правителство. Възползването от данъчни вратички е избягване на данъци (законно), а не укриване на данъци (незаконно). Корпоративните инверсии може да не са незаконни, но както президентът Обама, така и Конгресът са приели разпоредби и законодателство, за да се опитат да ограничат тези практики.
Блумбърг съобщава, че към март 2107 г. „повече от 50 американски компании са се рекорпорирали в страни с ниски данъци от 1982 г., включително повече от 20 от 2012 г.“ Най популярен
The практика на корпоративна инверсия започна през 1982 г. и достигна своя връх през 2014 г., когато много много големи корпорации обявиха намерението си да обърнат.
Предимства на корпоративната инверсия
Корпоративните инверсии традиционно имат големи данъчни предимства. Ставката на корпоративния подоходен данък в САЩ е най-високата в света с 35 процента и има всички корпоративни доходите, включително доходите от базирани в чужбина дъщерни дружества, обложени с тази ставка, отнемат голяма хапка печалби. Компаниите в САЩ се облагат с данъци въз основа на данъчната ставка на държавата, в която са регистрирани. Но мултинационалните компании със седалище в други страни плащат данъци в САЩ само върху операции в САЩ.
За голяма мултинационална корпорация локализирането на компанията майка извън САЩ може да означава милиони долари данъци, които не трябва да се плащат. The Бюджетна служба на Конгреса (CBO) изчислява, че между 1994 г. и 2004 г. мултинационалните компании са намалили данъците си средно с 45 милиона долара през годината след инверсията. Местоположението в чужбина също дава на компаниите значително предимство пред техните конкуренти, тъй като те могат да приберат повече от печалбите си.
Как новият данъчен закон влияе върху корпоративните инверсии
През 2016 г. администрацията на Обама предприе действия за ограничаване на корпоративните инверсии. Министерството на финансите адресира и ограничи няколко вратички, които компаниите използват:
- Серийни инверсии, при които една компания създава инверсия, а друга компания я следва, и
- Намаляване на печалбите, прехвърляне на печалби от САЩ към други страни. Това обикновено се прави, като филиалът в САЩ плаща лихва по заем на филиал от друга държава, където данъкът е по-нисък.
Докато администрацията на Обама затегна ограниченията върху корпоративните инверсии, Законът за намаляване на данъците и заетостта от 2017 г. (TCJA) се опита да стимулира компаниите да останат в САЩ по два начина: (1) чрез намаляване на ставката на корпоративния данък от 35 процента на 21 процента и (2) чрез следване на териториален данъчна система.
Ето как работи това: данъчното законодателство на САЩ исторически следва световна система, при която всички части на компания навсякъде по света се облагат със ставката на основната компания. При тази система, Данъчната фондация обяснява,
американска компания, развиваща бизнес в Обединеното кралство, първо плати британския корпоративен данък от 19 процента. Когато американската компания изплати тези печалби обратно на САЩ, тези печалби бяха обложени с данък в САЩ, равен на разликата между ставката на САЩ от 35 процента и ставката на Великобритания от 19 процента.
Повечето развити страни имат териториална система, при която печалбите на всички филиали или дъщерни дружества се облагат с данък в тяхната база. Съгласно тази система компания със седалище в Канада и дейност в Англия и Ирландия ще плаща върху печалбите на всяко дъщерно дружество в зависимост от данъчната ставка на това дъщерно дружество. Това би трябвало да направи по-малко вероятно американските корпорации да преместят централата си от САЩ, тъй като те ще трябва да плащат данък в САЩ само върху операциите в САЩ.
Но дори при новата система и с нови по-ниски данъчни ставки, някои компании пак ще изберат да се преместят в чужбина. например, Dana Inc., базирана в Охайо компания, продължава с плановете за корпоративна инверсия въпреки новия закон за данъчна реформа.
Корпоративна инверсия: някои примери
Много големи компании са се възползвали от корпоративната инверсия. Например, Bloomberg съобщава че 12 от най-големите 20 компании, регистрирани в Ирландия, имат корени в САЩ, включително Allergan, ирландска биофармацевтична компания. През 2015 г. Pfizer, американска биофармацевтична компания, счита a сливане с Allergan да се възползвате от по-ниската данъчна ставка в Ирландия. Сделката беше отменена след влизането в сила на новите правила на Министерството на финансите от ерата на Обама.
Друга известна компания, Бъргър Кинг, направи корпоративна инверсия през 2014 г. Те купиха канадска компания, Tim Horton's, и създадоха централа в Онтарио, Канада. Walgreens също се счита за корпоративна инверсия през 2014 г., но реши да се оттегли поради редица причини. Една от причините беше, че марката Walgreens е толкова добре позната в САЩ, че „клиентите могат да бъдат отхвърлени, ако компанията, която познават, напусне града поради данъчни причини“.
Докато корпоративните инверсии може да продължат, новите данъчни закони трябва да помогнат на компаниите да оправдаят оставането си в САЩ, като задържат повече долари от бизнес данъци в тази страна.
