自動スイープは、ある口座から別の口座に資金を移動する定常命令を実行するためのプログラムされた注文です。 これは顧客にとって便利であり、資金の送金が必要または希望されるたびに個別の指示を入力したり、小切手を書いて預け入れたりする必要がなくなります。 自動スイープには多くのアプリケーションが存在しますが、そのうちのいくつかを以下に説明します。
銀行業務のシナリオ
銀行当座預金口座には、短期金融市場口座などの高利回りの預金口座に資金を移動する自動スイープ機能が備わっている場合があります。 （マネーマーケットミューチュアルファンドと混同しないでください）残高が特定のレベル（銀行によって設定されたレベル、またはあなたが選択したレベル）を超えると、 預金者。
さらに、スイープ機能は逆方向にも機能し、資金を 当座預金口座の残高が所定の水準を下回った場合、高利回り口座を当座預金口座に移管します。 指定されたレベル。
仲介のシナリオ
証券仲介会社では、従来の現金口座では現金残高に利息が支払われず、アクティブなトレーダーではない顧客は現金残高をゼロに近づけるように奨励されています。
クライアントと 財務顧問 資金の手動引き出しに伴う不便さとコスト（特にクライアントに小切手が渡される場合） ファンドなど他の場所に預ける場合）、有利子口座への資金の自動一括入金がオプションとして提供されることがよくあります。 特徴。
さらに、一般的な証券会社の中央資産口座の基本構造には、 従来の現金証券口座への自動スイープの追加に加えて、その他の機能も追加されています。 良い。
現金残高は通常、次の結果として証券口座に蓄積されます。
- 有価証券売却益
- 口座に保有されている投資からの収益（配当金、利息など）および分配金
- 有価証券の購入を見越して預けられた資金
現金残高に対して利子を得る中央資産口座を使用している場合でも、顧客は依然として自動スイープの設定を希望する場合があります。 特に、クライアントは、次のような理由により、ある口座の配当金と利息の支払いによる現金を定期的に別の口座に移動する必要がある場合があります。
- 2 番目の口座は、クライアントが小切手を振り出したり、ATM で引き出したり、 クレジットカードの請求が行われ、これらをカバーするには最初のアカウントからの投資収入が必要です 借方。
- 第１の口座は、受託者としての顧客が第２の口座の保有者に投資収益を定期的に支払う義務がある信託口座であってもよい。
証券スイープ口座の進化
もともと、証券会社のスイープ口座は、リンクされた有利子口座としてマネー マーケット ファンドを使用していました。 時間が経つにつれて、 企業財務 大手証券会社の各部門は、銀行子会社を設立または買収し、マネーマーケットファンドではなく、銀行子会社が提供する預金口座に資金を誘導することに利点があると考えた。
そうすれば、顧客の預金が運転資金を供給し、無料クレジットの次善の策である資金源として、コストの高いコマーシャルペーパーや長期債務の必要性を減らすことができる。
現代のスイープ口座では、資金の流れは自動的に両方向に進みます。 有価証券の購入、小切手、クレジット カード、デビット カード、ATM カードの取引の支払いとして資金が必要になった場合、資金は有利子のリンクされた口座から自動的に引き落とされます。
大手証券会社の多くは大手銀行に買収されるか、銀行として再編されています。 2008年の金融危機を受けてTARP救済基金の資格を得る方法として、持株会社自体が設立された。 危機。 これにより、社内で提供されている銀行口座を対象とする動きが加速しています。
手動スイープ
不思議なことに、そして不可解なことに、大手証券会社でさえ、口座間の配当と利息を真に自動化する機能をプログラムすることに失敗しています。 代わりに、これらのスイープを作成するための仕訳入力は、多くの場合、証券会社のスタッフによって手動で計算され、入力されます。 販売アシスタント、毎月の終わりに。
配当金が真に自動的に (つまりプログラムされて) 追加株式に再投資されることを考えると、 株式や投資信託は何十年も前から存在していますが、この基本的な機能の欠如は特に問題です。 顕著。 むしろ、本当にコンピュータ化され、事前にプログラムされた証券口座間の自動スイープは、毎月の移動額の設定に限定される傾向があります。
