Корпоративна інверсія, яку іноді називають податковою інверсією, відбувається, коли американська компанія створює податкову базу в іноземній країні з нижчими податками, щоб зменшити свої податкові рахунки в США. У багатьох випадках ці компанії зберігають свою основну діяльність у США. Зазвичай це транснаціональні корпорації з дочірніми компаніями в інших країнах.
Так, корпоративні інверсії можна вважати податковими лазівками, дірками в податковому кодексі США, які дозволяють платників податків (включно з підприємствами), щоб заощадити гроші, що скорочує податкові надходження, витікаючи гроші з уряд. Використання податкових лазівок означає ухилення від сплати податків (законне), а не ухилення від сплати податків (незаконне). Корпоративні інверсії можуть не бути незаконними, але і президент Обама, і Конгрес ухвалили правила та закони, щоб спробувати приборкати цю практику.
Bloomberg повідомили, що станом на березень 2107 року «понад 50 американських компаній рекорпорувалися в країнах з низьким рівнем оподаткування з 1982 року, у тому числі більше 20 з 2012 року». Найпопулярніший
The практика корпоративної інверсії почалася в 1982 році і досягла піку в 2014 році, коли багато дуже великих корпорацій оголосили про свій намір інвертувати.
Переваги корпоративної інверсії
Корпоративні інверсії традиційно мали великі податкові переваги. Ставка податку на прибуток компаній у США є найвищою у світі й становить 35 відсотків, а всі корпоративні прибуток, у тому числі дохід від закордонних дочірніх компаній, оподатковуваний за цією ставкою, займає великий шматок прибуток. Компанії в США оподатковуються відповідно до податкової ставки країни їх реєстрації. Але транснаціональні компанії зі штаб-квартирами в інших країнах сплачують американські податки лише за операції в США.
Для великої транснаціональної корпорації розміщення материнської компанії за межами США може означати мільйони доларів податків, які не потрібно платити. The Бюджетне управління Конгресу (CBO) за оцінками, між 1994 і 2004 роками транснаціональні компанії знизили свої податки в середньому на 45 мільйонів доларів США в рік після інверсії. Розташування за кордоном також дає компаніям значну перевагу перед конкурентами, оскільки вони можуть вкладати в кишеню більшу частину своїх прибутків.
Як новий податковий закон впливає на корпоративні інверсії
У 2016 році адміністрація Обами вжила заходів, щоб обмежити корпоративні інверсії. Міністерство фінансів розглянуло та обмежило кілька лазівок, які використовували компанії:
- Послідовні інверсії, в яких одна компанія створює інверсію, а інша компанія слідує за нею, і
- Знищення доходів, переміщення прибутків із США в інші країни. Зазвичай це робиться шляхом сплати філією США відсотків за позику філії іншої країни, де податок нижчий.
У той час як адміністрація Обами посилила обмеження на корпоративні інверсії, Закон про скорочення податків і робочі місця (TCJA) 2017 року намагався стимулювати компаніям залишитися в США двома способами: (1) знизивши ставку корпоративного податку з 35 відсотків до 21 відсотка, і (2) дотримуючись територіального система оподаткування.
Ось як це працює: податкове законодавство США історично дотримується загальносвітової системи, згідно з якою всі частини компанії в будь-якій точці світу оподатковуються за ставкою базової компанії. За цією системою Роз’яснює Податковий фонд,
американська компанія, яка веде бізнес у Великобританії, вперше сплатила британський корпоративний податок у розмірі 19 відсотків. Коли американська компанія повертала ці прибутки США, ці прибутки підлягали оподаткуванню в США, що дорівнювало різниці між ставкою США в 35 відсотків і ставкою Великобританії в 19 відсотків.
Більшість розвинутих країн мають територіальну систему, за якою прибутки всіх філій або дочірніх компаній оподатковуються за місцем проживання. Згідно з цією системою, компанія зі штаб-квартирою в Канаді та діяльністю в Англії та Ірландії сплачуватиме з прибутку кожної дочірньої компанії залежно від податкової ставки цієї дочірньої компанії. Це має знизити ймовірність того, що американські корпорації перенесуть свої штаб-квартири зі США, оскільки їм доведеться сплачувати податок лише на операції в США.
Але навіть за нової системи та з новими нижчими податковими ставками деякі компанії все одно вирішать переїхати за кордон. наприклад, Dana Inc., компанія зі штату Огайо, продовжує плани корпоративної інверсії, незважаючи на новий закон про податкову реформу.
Корпоративна інверсія: кілька прикладів
Багато великих компаній скористалися перевагами корпоративної інверсії. Наприклад, Про це повідомляє Bloomberg що 12 із 20 найбільших компаній, зареєстрованих в Ірландії, мають коріння в США, включаючи Allergan, ірландську біофармацевтичну компанію. У 2015 році американська біофармацевтична компанія Pfizer вважала a злиття з Allergan щоб скористатися перевагами нижчої ставки податку в Ірландії. Угоду було скасовано після того, як набули чинності нові правила Міністерства фінансів часів Обами.
Ще одна відома компанія, Burger King, зробив корпоративну інверсію в 2014 році. Вони купили канадську компанію Тіма Хортона та заснували штаб-квартиру в Онтаріо, Канада. Walgreens також вважається корпоративною інверсією у 2014 році, але вирішила відмовитися з кількох причин. Одна з причин полягала в тому, що бренд Walgreens настільки добре відомий у США, що «клієнти могли бути відключені, якби знайома їм компанія пропустила місто з податкових причин».
Хоча корпоративні інверсії можуть тривати, нове податкове законодавство має допомогти компаніям виправдати перебування в США, зберігаючи більше доларів податків на бізнес у цій країні.
